ЦБ позволит банкам учитывать денежный поток при формировании резервов по кредитам банкротам

Банк России планирует изменить правила формирования резервов по кредитам компаниям, находящимся в процедуре банкротства. Нововведение позволит банкам принимать во внимание реальный денежный поток заёмщика, а не создавать 100%-ный резерв автоматически.

Первый замдиректора департамента банковского регулирования и аналитики ЦБ Антон Наберухин объяснил, что если предприятие-банкрот продолжает работать и генерировать cash flow, резерв можно будет существенно уменьшить. Подход основан на соотношении долг/EBITDA: банк сможет не резервировать ту часть долга, которая укладывается в приемлемый уровень долговой нагрузки.

В качестве примера Наберухин привёл ситуацию, когда при долге 100 рублей и денежном потоке 3 рубля соотношение долг/EBITDA составляет 33,3. Если регулятор установит целевой уровень, например, 4, то приемлемый долг составит 12 рублей, а резерв потребуется только на оставшиеся 88 рублей.

Изменения будут внесены в положение 590-П. Их внедрение запланировано на 2027 год. Поправки должны позволить банкам более точно оценивать риски по проблемным корпоративным кредитам и снижать избыточное резервирование там, где бизнес продолжает работать.